失敗しない商品先物の始め方

先物取引で注意するポイント

「先物は怖いんでしょ！？」「株はやるけど先物はねぇ・・・」商品先物取引と聞くとなにも始まっていないのに心のどこかでストップがかかってしまう人もいらっしゃるのではないですか？以前の私を含めて皆さんあまり良いイメージは持っていないと思います。『株』の経験がある私でも、先物投資の最初の一歩をふみ出すまでには勇気が入りました。株式投資仲間の会話でもなかなか話に出ない。それが商品先物だったりします。

でもちょっとまってください！なんで皆さんそんなに怖がっているんですか？理由を考えたことはありますか？この世の中、情報社会のまっただなかです。知らざるものと、知る者の差は、どんどん広がっています。私は声を大にして言いたい。「ちゃんと商品先物の特性を理解すれば、そんなに怖いものじゃないんです！」せっかくですから先物投資のことを、もう少し知ってみてから考えてみてください。

株とはちょっと違います。

ではどうして、先物投資はイメージが悪くなったのでしょうか。株式投資が盛り上がっているいま、先物だけが置いていかれてはどうにも腑に落ちません。先物がまるで悪者にされているかのようなイメージは一体どこから来ているのでしょうか？・・・ずばり説明すると先物のイメージが悪くなっている原因は全て『レバレッジ』と呼ばれる倍率の高さです。レバレッジといっても初心者の方にはピンとこないでしょうから、具体的な例をあげてカンタンに説明してみましょう。

例えば100万円の投資資金があったとします。あなたは「金」が上がるとみこんで100万円分の全部を突っ込みました。実は商品先物では、どの銘柄も最大１日で６０％程の値動きがあります。つまりドカンと100万円突っ込むと・・・次の日に、予想が当たれば160万円になっています。嬉しいですよね。２ヶ月分の給料が１日で入ってくるんですから。しかし予想が外れれば100万円→40万円になっていたりします。あっという間に60万円の損です。

わずか１日目で・・・
　　　　　　　100万円が
　　　　　　　　→勝てば160万円になります
　　　　　　　　→負ければ40万円になります

なんとたった１日で１２０万円の差がついてしまいました。極端な話ですが、あながちありえないことではありません。ストップ安・ストップ高はよくあることです。このように商品先物ではレバレッジといって倍率が高くかかっているので『株』よりも値段の動きがカナリ早いです。

だから株式と同じ感覚で「１００万円持っているから全部投資しよう」といって売買すると、ひどいことになります。もちろん当たれば大きいですが、もし外れればあなたが貯めた虎の子貯金は１週間もしないうちになくなります。

プロになればなるほど全額かけることは絶対にしません（これを満玉といいます）。１００万円あったら１回にかける投下金額は１０～２０万円で充分なんです！満玉をかけるケースは、よほど資産がある方が、余裕資金で「負けてもいいからやってみるか」とリスクを踏まえたうえで投資する場合と、ジムロジャースのようなプロ中のプロが超長期で投資する場合だけだと勝手に思っています。基本的に商品先物では１００万円あったら、その数１０％で投資するものだと考えてください。

このようにレバレッジの高さをあまり理解せず、株と同じ勢いで投資を始めてしまった方が、「よーし１００万円を全部投資するぞ～」と資金の全部をかけて数日で資金をとかしたなんてケースは実際あると思います。このレバレッジの高さがゆえに、先物はダーティーなイメージとなってしまっているわけです。 しかしそれを理解して学ぶことを怠らなければ、株となんら変わらない投資の手段の１つです。

資金管理と損切りが大切です。

このように短期的な予想にもとづいて利益を求めることを”投機”と呼びますが、 ”投機”で大切なことは１に資金管理、２に損切りです。 これが全てです。全額かけないで小さくかける。予想が外れたらとっとと損切りする。資金100万円だったら１回の掛け金は10万円にする。予想があたれば数日で＋10万円になったり、外れれば－10万円になったりします。で外れた場合はあきらめて決済する。－10万円に行く前に決済する。負けを小さくする。

予想は当たらないものと仮定し、その感覚で投資をつづけるぐらいの勢いでいいかと思います。とにかく投機では１に資金管理。２に損切りです。

要は”手持ち資金”を全部突っ込むという愚行をやめて小さく小さく売買する。そして予想が外れて損が出たときはすぐに損切りする。

全額をかければリターンも大きいですが、それを続けていると１回の負けで資金が枯渇してしまいます。コインの裏か表を当てるゲームを毎回やっているようなものです。それでは駄目です。どんなプロでも100％当てることは出来ません。失敗しない投資方法なんていうものはありませんが、とにかく”資金管理”と”損切り”の概念を覚え、体に刻むことができれば投資スキルも向上していくでしょう。

■ポイント:資金管理と損切りを徹底しよう！